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【京东】又一个京东投资的farfetch上市披露 创始人2成股8成权 |
【jingdong】2018-9-10发表: 又一个京东投资的farfetch上市披露 创始人2成股8成权 上周三,英国奢侈品电商平台公司farfetchltd更新f1文件,拟出售30,056,495股a类股,发行价15-17美元,拟总募资约4.5-5.1亿美元。若承销商最终行使选择权,最终将发售 又一个京东投资的farfetch上市披露 创始人2成股8成权上周三,英国奢侈品电商平台公司farfetch ltd 更新f1 文件,拟出售30,056,495 股a类股,发行价15-17美元,拟总募资约4.5-5.1亿美元。若承销商最终行使选择权,最终将发售35,682,020股a类股。 farfetch 的a类股和b类股分别对应1份和20份投票权,较美国上市科技公司更为集团,farfetch 大股东jd.com inc. (nasdaq:jd) 京东目前正因为类似的情况饱受质疑。 京东创始人刘强东在美国被捕后股价两个交易日暴跌16.0%,市值蒸发72亿美元,有公司治理专家表示,持股15.5%的刘强东拥有京东79.5%的投票权,令董事会几乎是一人独大,拥有绝对权力。 farfetch 创始人josé neves 和京东创始人刘强东一样,拥有公司的b类股。若以招股价中间价16美元ipo,公开配售后,farfetch 将拥有242,422,500 股a类股和42,858,080 股b类股,其中b类股总投票权857,161,600份,占总投票权1,099,584,100份的约80.0%。 目前,京东通过子公司kadi group holding limited 持有farfetch a类股股份41,005,030,占比19.4%,但投票权只有3.8%。index ventures v (jersey), l.p. 持a类股13.4%并拥有2.7%的投票权。advent private equity fund iv持a类股12.9%对应2.6%投票权。farhold (luxembourg) s.a r.l.持a类股11.6%对应2.3%投票权。dst global iv, l.p.和advance publications, inc. 各持a类股7.0%对应1.4%投票权。 而josé neves 持有公司b类股42,858,080,为集团唯一b类股持有人,持股20.3%的葡萄牙人对公司拥有绝对80.2%的投票权,ipo 发售后,由于a类股增加,josé neves 的投票权相应减至78.0%。 在股权披露后,farfetch 上年接受京东投资的估值亦水落石出,3.97亿美元19.4%股份对应的公司估值仅20亿美元,仅为号称50亿美元的40%。 若此次ipo以16美元招股中间价发行,并获行使“绿鞋”,farfetch 的市值将接近40亿美元。 farfetch 在文件中还称,法国富豪francois pinault 家族投资工具artemis 拟购买公司5,000万美元a类股。francois pinault 是奢侈品集团kering sa (ker.pa) 开云创始人,该公司目前由其儿子francois-henri pinault 控制,开云拥有gucci 古驰、ysl 等知名品牌,而该公司大股东artemis 还拥有知名拍卖行佳士得。 8月20日,farfetch ltd 终于向sec 递交f1 文件,拟以代码“ftch”在纽约证券交易所上市。据文件显示,farfetch ltd 又是另一个“流血上市”的科技公司典范。 过去三年,farfetch 的亏损逐渐加剧,2015-2017年经调整后ebtida 分别为-4,737.5万美元、-5,338.0万美元及-5,807.9万美元。报告期内,三年营业亏损分别为5,747.0万美元、8,866.2万美元、9,446.3万美元。 2018年上半年,farfetch 亏损大幅加剧,经调整后ebitda 亏损4,907.5万美元,同比较2017年1,397.2万美元亏损加剧逾2.5倍。 据f1 文件显示,截至2017年底,farfetch 拥有935,772 名活跃用户,按年较2016年的651,674 名增长43.6%,较2016年同期56.8%的增幅明显放缓。上年公司收入3.860亿美元,同比增幅59.4%,同样较2016年的70.1%的收入增幅放缓,集团2016年收入2.421亿美元,经调整后平台收入2017年录得2.964亿美元,同比增幅63.8%,2016年收入1.809亿美元较2015年增长69.4%。 2018年上半年,英国公司gmv 录得6.240亿美元较2017年同期3.872亿美元增长61.2%,经调整后平台收入按年增长59.5%,由1.315亿美元增至2.098亿美元。 经调整后收入平台收入指集团整体收入减去物流收入,再减去伦敦精品买手店browns 的收入。 2015年,farfetch 收购创立于1970年的browns ,后者在奢侈品行业衰退的情况下无力为继。 2015-2017年,farfetch 的订单数分别为80.05万、125.97万和188.10万,客单价分别为586.8美元、583.6美元和620.0美元。2018年上半年订单数130.53万,较2017年85.32万增长53.0%,客单价622.1美元,按年增51.4%,2017年上半年为591.7美元。 (【jingdong】更新:2018/9/10 18:42:18)
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